量化金融求职准备介绍
金融实习科普为经管学院实习求职联盟-金融社群针对低年级同学展开的金融/金工行业普及系列活动。本篇为金融实习科普第十篇，以量化金融求职为主题介绍其需要的准备工作，具体内容将从笔试和面试两个角度展开。
招聘基本流程
1. 笔试：
- TakeHome Project：内容一般为复现因子并进行回测，或复现深度学习论文
- Online Assessment：内容一般为数学、统计与编程算法题
2. 面试：
- 技术面：
- 1）概率、数学或机器学习相关的理论问题
- 2）brain-teaser
- 3）算法题
- 简历面：主要会问简历上项目的一些细节，重点考察：
- 1）项目是否为本人完成
- 2）有没有一些自己的改进，而不是简单的复现论文
- 3）研究上的习惯
笔试准备
1.数学、概率类
• 首先要做的是巩固基础，掌握好微积分（MAT1001，MAT1002）、概率统计（STA2001，STA2002）、随机过程（STA4001）等课内基础课程的所有内容。可结合A First Course in Probability by Sheldon M Ross进行复习
• 其次多刷一下量化私募的笔试真题，以这两本书为主，A Practical Guide to Quantitative Finance Interviews，
Quant Job Interview Questions
2.机器学习类
• 强化理论基础，掌握好校内课程相关内容（DDA3020），并通过其他资料补充自己的理论漏洞，如周志华的《机器学习》，Pattern Recognition and Machine Learning by Bishop, Elements in Statistical Learning
• 多做一些 project（如 kaggle 等），在做 project 的过程中注意积累一些常识（如：避免过拟合有哪些方法）
3.算法类
• 强化理论基础，可通过修读CSC相关课程（如CSC3002等），或自学相关书籍（如《算法导论》）
• Leetcode 刷题，主刷 medium 难度，并做几道 hard，其中动态规划出现频率比较高
面试准备
顺利通过面试最重要的，除了本身够硬的数理统计和算法能力，还需要积累高质量的量化经验，并对所有研究经历中的细节把握到位。
经验重要性由高到低排列：
1. 高质量的量化实习
- 前沿的方法
- 自己对市场的观察及模型改进
- 有可以量化评价模型的指标
2. ML/DL/RL 方向的科研经历
3. ML/DL/RL 方向的有创新性的课程项目
4. 学历
5. 普通量化实习、ML/DL/RL 方向的普通课程项目
信息来源：QTIA
基础策略科普
同时，对量化基础知识的了解，如基础策略类型，量化指标等，也有利于面试的顺利通过。
No.1
趋势追踪
该策略尝试检测并确认有效的市场趋势，然后在趋势向有利于它们的方向发展并维持这些市场的头寸。这可能是现有的最古老且概念上最简单的交易想法之一，往往会在几天到几个月的时间范围内持有头寸。趋势追踪策略通常没有很高的获胜率，但是每年抓住一些大趋势可以轻松消除许多小损失。建立系统趋势跟踪系统的方法有很多，包括移动平均交叉，波动突破和震荡指标。
No.2
逆势策略（反转型策略）
这些类型的策略试图在市场主导地位的价格反转期间达到顶峰或谷底，或获得短期头寸。时限往往比跟随趋势的趋势短，但逆势走势的强度通常很快且剧烈，尤其是当主要趋势导致交易拥挤时。突然的逆转动摇了坚定的信念和不足的交易员，为逆势走势提供了动力。
反转趋势交易系统通常基于通用技术指标的极端值，包括RSI，随机指标和布林线。
No.3
统计套利
“ Stat Arb（统套策略）”为定量交易者提供了许多可行的系统开发思路。这些策略具有广泛的吸引力，因为它们可以在广泛的资产类别和工具中实施，包括股票，ETF，可转换债券，期货和期权。此外，某些实施方式（大多数基于期货）提供的保证金要求比趋势跟踪策略低得多。
本质上，stat arb试图利用相关证券或一篮子证券之间价格的均值回复趋势。存在许多变化，也称为股票市场中性，点差交易或成对交易策略。一种常见的方法是选择两组股票，“多头”组期望跑赢大盘，而“空头”组期望跑输大盘。然后，这些组同时被买入或卖空，并持有直到某种程度的价格收敛。请注意，每个组可以由一个单一权益组成，因此是指成对交易。这些团体还可能涉及对ETF进行指数交易或对FTSE100或S＆P500等指数期货进行单一股票交易。正确构建的组合将使市场，地理，行业和货币风险的风险降至最低，这解释了“市场中立”的标签。
No.4
固定收益套利
可以在具有利率互换或期货等流动性基础衍生工具的成熟政府债券市场中大规模实施该策略。以美国国债为例，“基础交易”涉及买卖美国国债期货，以及买卖相应数量的可交割国债。从概念上讲，此策略涉及大量计算才能正确实施。
另一种流行的固定收益策略是收益率曲线趋于平坦/趋于陡峭。为了简化实施并最小化交易成本，通常使用美国国债期货来实施此策略。该策略致力于捕获收益率曲线差异的变化，通常在曲线的前端（2年或5年期国债）和后端（10年或30年期国债）之间。当收益率差收窄时，扁平化是有利可图的，并且通过卖出价差（在买入后腿的同时做空前端）来实现。相反，当收益率差异扩大时，通过购买前端并缩短后端来实现陡峭化。
信息来源：知乎