为了让客户通俗易懂地理解保险金信托，我曾写过一篇文章，题叫《茅塞顿开：在投保人和受益人之间，信托公司横插一杠，就是保险金信托》，实际上就是：原本保单身故保险金的受益人是一个人或多个人，保单成立后把受益人变更成信托公司，由信托公司领取身故保险金，再由信托公司按约定条件给到个人受益人，这就是保险金信托。如果说保单持有人（包含投保人和被保险人）为C，受益人也是C，那么普通的保险传承模式是C2C。信托公司是个机构，我们把它叫做B，那么保险金信托就是C2B2C，即C-B-C，这样是不是更容易理解一些了。
实操中，保险金信托有1.0模式、2.0模式、3.0模式，这三者有什么区别呢？
很简单，1.0模式是把受益人变更为信托公司，即信托公司在投保人和受益人之间横插一杠。2.0模式不但把受益人变更为信托公司，还把投保人也变更为信托公司，通俗理解就是信托公司在投保人和保险人（保险公司）之间横插一杠。原本是投保人给保险公司交纳保费的，现在变成投保人委托信托公司给保险公司交保费了。
可以看到，保险金1.0，是被保险人身故后，把身故保险金委托给信托公司，要取得保险金才开始运作信托，所以1.0是“期货"（只为了便于理解，别上纲上线较真）；保险金2.0，是把续期保费和身故保险金同时委托给信托公司，保单成立后即把投保人变更为信托公司，把剩余的续期保费交由信托公司代为交纳，所以2.0是“现货”。
那什么情况做1.0，什么情况做2.0？
我们知道，保险能很好地帮一个人把一笔财富传承给指定的人，比如说购买终身寿险，被保险人身故，受益人就领到一笔钱，这个过程不但能杠杆式放大传承金额，还不用交税，没有费用没有损耗没有争议，指定谁领就是谁领，指定领多少就领多少，省钱省事。
但纯保险传承，也有它的局限性，比如说受益人拿到一大笔钱后，可能挥霍掉，可能投资失败，也可能跟婚姻混同离婚后流失，也可能跟企业混同，还有可能受益人身染债务，不得不用于偿债，也有可能受益人身故后，财产成为受益人的遗产被继承分割……打个不太恰当的比方，纯保险传承，给出去的财富就像泼出去的水，到了受益人手上就不归自己掌控了。
为了解决这个问题，于是便有了保险金信托1.0，给到信托公司的财产，属于独立财产，它不属于受益人，它只按照投保人的委托，分期或按设定条件给受益人，可以很好地避免或减少上述风险的发生。
除此以外，1.0模式还有个潜在风险，那就是在交费过程中，可能投保人企业经营发生变故，自身发生了债务风险，那么这时候投保人可能被列为强制执行财产，导致交不上续期而导致保单失效，传承计划失败。那你可能会说，我趸交（一次性交完）保费，不就行了吗？
不妥！因为，先不说趸交保费要求的资金量大、杠杆低，就算你有足够资金，也不在乎杠杆低，但还有个问题：趸交进去的保费很快会变成大额的现金价值，而现金价值是投保人的钱，如果发生投保人发生债务问题，极有可能被法院强执退保取回现价用于偿债，同样导致传承计划流产！
这时，保险金2.0的横空出世了，因为2.0是保单生效后就把投保人变更为信托公司，把续期保费委托给信托公司，由信托公司代为交纳。从此这笔财产和未来将产生的身故保险金，都不再属于投保人，而是属于信托公司的独立财产，既可以做到资产隔离，还可以享受预交续期保费带来的收益，一举两得，两全其美！
综上，如果只是考虑身后的传承，只托管未来的身故保险金，那就做“期货”——保险金信托1.0；如果还要考虑自身的资产隔离，那最好做“现货”——保险金信托2.0，把续期保费、保单持有权和未来的身故保险金一起做托管。
那至于什么保险金信托3.0呢？什么情况做定额终身寿、什么情况做增额终身寿呢？那就请先点关注，且听下回分解了。各种保险产品，没有好与不好之说，本质上都是“金融工具”，不同的工具有不同的功能，不同的需求用不同的工具，拧螺丝帽只能用扳手，打铁钉的最好用铁锤。用扳手打铁钉和用铁锤拧螺丝帽，效果都不会太好，但你总不能说扳手和铁锤不好。